Рентабельность по чистой прибыли – это коэффициент прибыльности, который выражает прибыль от бизнес-операций в процентах от выручки или чистых продаж. Он учитывает все расходы, с которыми сталкивается бизнес, а не только стоимость проданных товаров.

Вот как его рассчитать, как аналитики используют коэффициент и некоторые сценарии, в которых эффективность коэффициента может снизиться.

Определение рентабельности по чистой прибыли

Рентабельность по чистой прибыли – это коэффициент, который сравнивает прибыль компании с общей суммой денег, которую она приносит. Он измеряет, насколько эффективно работает компания. Например, если рентабельность по чистой прибыли компании составляет 20%, это означает, что она удерживает 0,20 доллара на каждый доллар выручки от продаж.

Этот коэффициент используется, чтобы дать аналитикам представление о финансовой стабильности компании. Компании, которые получают большую прибыль на доллар продаж, более эффективны. Эта эффективность увеличивает шансы компании на выживание, когда линейка продуктов не соответствует ожиданиям или когда период экономического спада затрагивает экономику в целом.

Тремя основными финансовыми отчетами являются баланс, отчет о прибылях и убытках и отчет о движении денежных средств. Отчет о прибылях и убытках используется для сбора информации, необходимой для расчета рентабельности по чистой прибыли.

Как рассчитать рентабельность по чистой прибыли?

Рентабельность по чистой прибыли рассчитывается путем деления чистой прибыли на чистые продажи. Чтобы преобразовать ответ в проценты, умножьте его на 100. Некоторые аналитики могут использовать выручку вместо чистых продаж – любой из них даст вам аналогичный ответ, показатель чистых продаж просто немного более конкретен.

Вот формула рентабельности по чистой прибыли:

Рентабельность по чистой прибыли (%) = (Чистая прибыль ÷ Чистые продажи) × 100

  • Рентабельность при чистой прибыли – это показатель эффективности усилий по сравнению с результатами продаж.
  • Чистая прибыль – это валовой доход за вычетом расходов.
  • Чистые продажи – это выручка от продаж за вычетом возвратов и надбавок.

Как работает рентабельность по чистой прибыли

Прежде чем вы сможете рассчитать рентабельность по чистой прибыли, вам нужно рассчитать чистую прибыль и чистые продажи.

Чистая прибыль рассчитывается путем вычитания всех ваших расходов из ваших доходов. К ним относятся заработная плата, оклады, коммунальные услуги и другие расходы.

Вы можете рассчитать чистые продажи, вычитая надбавки, возвраты и скидки из общего дохода. Надбавки – это проблемы с продуктом или услугой, которые приводят к снижению цены, чтобы удовлетворить клиента. Возврат – это любое возмещение за товар или услугу.

Интерпретация вашей рентабельности по чистой прибыли

Рентабельность по чистой прибыли может показать, насколько хорошо компания конвертирует свои продажи в прибыль. Другими словами, процент, рассчитанный по уравнению рентабельности по чистой прибыли, представляет собой процент от ваших доходов, которые являются прибылью, которую компания получает.

И наоборот, этот коэффициент также указывает на сумму дохода, которую вы теряете из-за затрат и расходов, связанных с вашим бизнесом. Это может помочь аналитикам выяснить, следует ли бизнесу сосредоточиться на сокращении расходов.

И чистые продажи, и чистая прибыль связаны друг с другом, поскольку расходы могут увеличивать цены и уменьшать продажи (в зависимости от вашего продукта и аудитории). Не всегда может быть легко определить точное соотношение.

Например, увеличение затрат на производство более качественного продукта может привлечь достаточное количество клиентов, чтобы увеличить чистые продажи. С другой стороны, увеличение расходов может также привести к снижению чистых продаж, если слишком большая часть этих расходов будет переложена на клиентов в виде более высоких цен. Если клиенты решат, что повышение цен не стоит более высокого качества продукта, выручка упадет.

Ограничения рентабельности по чистой прибыли

Заемный капитал – заимствование денег для финансирования вашей деятельности – может снизить вашу чистую прибыль. Если вы решите использовать заемный капитал для своего бизнеса, вы увидите увеличение процентных расходов, что может привести к снижению чистой прибыли до нежелательного уровня.

Однако это не обязательно означает, что заемный капитал был для вас неправильным шагом. Определение качества чистой прибыли в подобных сценариях часто требует более глубокого анализа того, почему долг был приобретен, как он будет использоваться и является ли отношение долга к активам приемлемым.

Рентабельность по чистой прибыли можно использовать для эффективного сравнения показателей за разные периоды. Однако это показывает надежные результаты только в том случае, если в ваших расходах больше ничего не изменилось.

Чем больше вы меняете свои расходы, тем менее надежным становится размер чистой прибыли для сравнения исторических показателей.

По мере того, как вы продолжаете анализировать финансовые результаты и эффективность своего бизнеса, вы можете со временем вносить коррективы в расходы. Имейте в виду, что при этом снижается сопоставимость этого измерения за несколько периодов.

Подведем итог

  • Рентабельность по чистой прибыли – это коэффициент, который сравнивает прибыль бизнеса с его общими расходами.
  • Рентабельность по чистой прибыли позволяет аналитикам оценить, насколько эффективно работает компания.
  • Чем выше рентабельность по чистой прибыли, тем больше денег удерживает компания.
  • Сравнение чистой прибыли с чистыми продажами даст вам наиболее точные результаты, но вместо чистых продаж можно использовать выручку.